10 月 29 日，俄罗斯狭鳕捕捞协会（PCA）主席 Alexey Buglak 在海洋管理委员会（MSC）举办的 Fish for Future Forum 论坛上发表演讲，介绍俄罗斯狭鳕产品结构的变化。他预计，2026 年俄罗斯鱼糜出口量将下降约 20%。
这一判断与协会早先的预期形成反差。今年早些时候，协会还预计鱼糜产量将增长 20% 至 25%，有望首次突破 10 万吨。2025 年俄罗斯狭鳕鱼糜产量达到 8.9 万吨，同比增长 26%，创下纪录。
俄罗斯狭鳕鱼糜是近年的高速增长品种。产量从 2021 年的约 7,000 吨迅速增至 2025 年的 8.9 万吨，靠的是新型远洋加工拖网船的投产与海上加工能力的扩张，俄罗斯借此进入日本、韩国等传统上由美国阿拉斯加货源主导的亚洲鱼糜市场。
出口量的回落来自产品结构的调整。Buglak 介绍，市场行情走弱促使加工企业重新分配原料，把更多狭鳕制成去头去脏鱼（H&G）和鱼片等产品，鱼糜的产出相应收缩。
鱼片的出口承接了这部分原料。Buglak 预测，今年俄罗斯狭鳕鱼片出口量将增长 6% 至 7%。鱼片与 H&G 价格走强是转产的直接原因——运往中国、规格 25+ 的俄罗斯 H&G 狭鳕离岸价已超过每吨 1,900 美元，欧洲市场 PBO 鱼片块约 4,200 至 4,300 美元/吨，而一级狭鳕鱼糜约 3,500 至 3,600 美元/吨，两类产品价差明显。
捕捞总量保持平稳。Buglak 介绍，2026 年狭鳕总捕捞量约为 220 万吨，与 2025 年基本持平，配额使用率在 91% 左右。产量未变、鱼糜出口却下滑，说明原料更多流向鱼片与 H&G。
年初的生产数据已显示这一趋势。截至 5 月 27 日，俄罗斯两大鱼糜生产企业中，俄罗斯渔业公司（RFC）鱼糜产量 25,625 吨、同比下降 25.7%，Gidrostroy 产量 9,644 吨、同比下降 24.8%，降幅均超过两成。
类似的结构调整也出现在美国阿拉斯加。阿拉斯加 2026 年 A 季狭鳕捕捞量与上年接近，但鱼糜产量同比有所下降，鱼片与鱼糜的原料分配同样受终端利润驱动，全球狭鳕鱼糜供应整体趋紧。
俄罗斯把更多原料留在本国深加工体系。2025 年俄罗斯狭鳕深加工占渔获的比重升至 37.5%，鱼片与鱼糜的扩张压缩了低加工度原料的外流；运往中国的 25+ H&G 狭鳕价格在 2026 年 4 月一度站上每吨 2,250 至 2,300 美元，处于历史同期高位。
狭鳕鱼糜的主要消费市场在东亚。日本、韩国和中国是狭鳕鱼糜的主要买家，鱼糜用于蟹棒、鱼丸、鱼豆腐等鱼糜制品；俄罗斯鱼糜在韩国市场的份额已升至约五成，在日本市场约占四分之一。
鱼糜出口下滑意味着亚洲鱼糜市场可流通货源收紧。中国和韩国买家此前已提前锁定 A 级鱼糜货源，B 季报价一度升至 3.70 美元/公斤，部分成交达到 4.10 至 4.20 美元/公斤（FOB 釜山）。
日期：2026-11-03
